Wie Musterstarkemetriken Allokationsentscheidungen informieren konnen.
Das Rahmenwerk
| PCS-Score | Trefferquote | Musterstake |
|---|---|---|
| 70+ | 80%+ | Sehr starkes historisches Muster |
| 60-70 | 70-80% | Starkes historisches Muster |
| 50-60 | 60-70% | Moderates historisches Muster |
| Unter 50 | Unter 60% | Schwaches historisches Muster |
Vergangene Wertentwicklungen sind kein Indikator fur kunftige Ergebnisse.
Kelly-Kriterium - Ein statistisches Konzept
Theoretisch optimale Allokation = Trefferquote - (Verlustrate / Chance-Risiko-Verhaltnis)
Beispiel:
- Trefferquote: 75%
- Durchschnittlicher Gewinn: +4%
- Durchschnittlicher Verlust: -3%
- Kelly: 0,75 - (0,25 / 1,33) = 56% des Kapitals
Viele Praktiker verwenden halb-Kelly als konservativeren Ansatz: 28% Allokation
Stufenansatz
Einige Marktteilnehmer staffeln Einstiege uber die Zeit:
- Tag 1: 50% der geplanten Position
- Tag 3-5: 30% wenn die Richtung passt
- Tag 7-10: Letzte 20% bei einem Ruckzieher
Portfolio-Niveau-Uberlegungen
| Gesamte saisonale Positionen | Ublicher Allokationsbereich |
|---|---|
| 1-2 Positionen | 30-40% je |
| 3-5 Positionen | 15-25% je |
| 6-10 Positionen | 8-12% je |
| 10+ Positionen | 5-8% je |
Grundprinzip
Risikomanagement bedeutet zu verstehen, dass selbst die starksten historischen Muster in einzelnen Jahren versagen konnen und tatsachlich versagen.
Dies ist eine statistische Analyse historischer Daten, keine Anlageberatung. Fuhre immer deine eigene Recherche durch.
Erstellt mit SeasOptima.